老北京的金融街——钱市胡同

钱市胡同最早是清朝的银钱交易大厅，简称“钱市”，它坐落在珠宝街的西侧，临近大栅栏，是北京最窄的一条胡同。

钱市胡同，顾名思义，就是经营钱的地方。钱市胡同仅有五十多米长，还是一条死胡同，胡同尽头就是清朝官办的银、钱交易的“钱市”遗存。

钱市胡同的出口，开在珠宝市街。

珠宝市街是前门外与前门大街并行的一条南北走向的胡同。明末清初，这里是有名的珠宝一条街，各种经营珠宝玉器的店铺云集。但到了清朝中后期，这里的店铺大多转型了，转为经营炉行。炉行是把散碎银两重新铸造成银元宝的店铺，要经过官府的特许。珠宝市街因地处老北京最繁华的商业区，各店铺每日要收到大量的散碎银两，不利于运输和存放，很有必要把其重新熔成五十、一百的大银锭。

这些店铺，除了会收到散碎银两，还会收到大量的铜钱。铜钱兑换成银两，也有很大的需求，于是，官府也在这里开办了一家钱市，用以银、钱交易，位置就在珠宝市街西侧的钱市胡同。

官府在挑选钱市地址的时候，为了安全起见，也是大费苦心。钱市胡同是一条死胡同，胡同唯一的开口就在珠宝市街的西侧。倘若有贼人来偷盗，把胡同口一堵，就成了瓮中捉鳖。还有，这条胡同非常窄，是北京最窄的胡同，平均宽度不到一米，最窄的地方连半米都不到。一个人走还行，两个人并肩而行，就不大可能了。这要是真有贼人，哪怕是“飞毛腿”，也跑不掉。

但是，倘若是更大额的交易，银锭终究不够方便，那就需要银票了。银锭兑换银票，则需要到钱庄了。老北京最有名的钱庄，乃是“四大恒”。

何谓“四大恒”呢？就是指恒利、恒和、恒兴、恒源四家钱庄银号。清朝末年的北京民间流传着一句谚语：“头戴马聚源，身披瑞蚨祥，脚踏内联升，腰缠‘四大恒’。”这意思就是说，戴马聚源的帽子最有面子，用瑞蚨祥的绸缎做衣服最风光，脚蹬一双内联升鞋店的靴鞋，腰里缠着“四大恒”钱庄的银票，那就是腰缠万贯。

恒利、恒和、恒兴、恒源，这四家银号是联号，相当于现在的连锁店。由于“四大恒”名气大，清朝的野史杂记、文人笔记多有所记载，如《清稗类钞》《旧京琐记》《梦蕉亭杂记》《道咸以来朝野杂记》等书都有关于“四大恒”的资料。

夏仁虎的《旧京琐记》里记载了两个有趣的小故事。说夏仁虎跟一个朋友约好一起去看戏，到了约定的时间他就到朋友家等候。结果朋友去里面更衣，好久也没出来。他眼看戏快开了，一着急，就大声喊。朋友出来垂头丧气地说：还得等一会儿。夏仁虎忙追问原因，朋友回答，家里的账房实在是可恶，竟给他烟蜡铺的银票，他很生气，让仆人赶紧去换了。夏仁虎认为不应该因为这样的小事误戏。朋友则回答，拿着这种银票，根本没办法出去见人啊！等了好久，仆人终于回来了，朋友这才揣着刚兑换的“四大恒”银票，趾高气扬地出门了。

珠宝市街上的银号

另一个故事则讲述的是朝里做大官的某人，平时最喜欢收集四大恒的银票，“百金一纸，万金为一束，叠置平正，朱印鲜明”，一有空闲就在灯下赏玩过瘾。一日，家中不慎失火，所有银票付之一炬，损失惨重。

各种野史笔记关于“四大恒”的记载虽然不少，但其到底是什么时候兴起的、谁创办的，众说纷纭。戏曲理论家齐如山的说法是，这是山西晋商的银号，明朝就有了。徐祖光先生在《北京的宁波商帮》一文中说这银号是宁波人开的。也有的资料说它是镇海郑氏十七房郑世昌在康熙年间所建，还有一些资料说它是慈城千年望族冯氏后人与亲友集资所建。

流传最广的说法是：“四大恒”由浙江慈溪的董氏在清朝乾隆年间所建。

据说，祖籍浙江慈溪的董姓人氏于清朝乾隆年间在东四牌楼摆设钱摊，兑换银两铜钱，逐步发展起来，成立了这四家钱庄。恒利号是主店，位于东四牌楼东大街；恒和号位于东四牌楼北路西；恒兴号居于其北的隆福寺胡同东口；恒源号位于东四牌楼东路北。恒和号专司各大官宦富户的存放款业务；恒利、恒源两号专放当商款，除此之外，恒利号在天津估衣街附近设有首饰局，后改称为恒利金店，清末永安堂药店也是恒利号的产业；恒兴号的主要业务是服务于各大商号。后来四大恒为了适应市场需要而发行了“银票”在市场上流通，解决了银两携带不便和安全问题，极大方便了消费。由于“四大恒”资金殷厚，很得百姓信任。

据说在同治末年，钱市胡同这里曾经有一间门脸儿房，这间房是董氏特别开设出来的，这里既不开门做生意，也没有人声鼎沸的场景，光顾者虽寥寥无几，却是带着急切而进，怀揣着敬意而出。

原来，在同治末年，四大恒之一的恒和银号歇业了，按照惯例，很多银号票号一旦歇业，那么兑换出去的银票也就随之作废了，等于成了一张废纸。而恒和歇业后为了信守商号“凭票必兑”的承诺，它用梅红色的纸张贴满了北京大大小小的街道，广而告之，请速速来兑。可碍于当时的通信手段实在有限，等了一年有余竟然还是有很多银票没来兑现。

无奈之下，恒和银号就在钱市胡同里专门租了这么一间门脸儿房，挂上了一个钱幌子，不做生意，只为等候客人拿银票来兑现。

这间门脸儿房一开就开了二十多年，一直到1900年八国联军占领北京，京城大乱，才被迫关闭。

钱庄、典当、印局和账局

万庆当铺，门脸儿已被封死

在中国古代，大致有四种金融机构，即钱庄、典当、印局和账局。典当，亦称“当铺”，是金融业的鼻祖，是一种以物换钱的融资方式，只要顾客在约定时间内还本并支付一定的费用，就可赎回当物。若有需要借贷的人无物抵押，就只好去印局借“印子钱”了。“印子钱”就是俗称的高利贷。倘若是商铺需要借贷，数额比较大，就只能去账局了。账局多做店铺的借贷生意。但是在北京的账局，还有一种独有的借贷方式，即放贷给新选任的官吏，官吏上任前借贷，赴任后归还。这种方式人们称作“放京债”，这类账局也被称为“京钱庄”。至于钱庄，亦称“钱铺”，主要业务是兑换银两，或将顾客手中的铜钱换成银两，或将银两换成铜钱。乾隆年间，钱庄开始发行钱票和银票。钱庄中著名的“四大恒”，前文已做过介绍。不过，钱庄中也有小店，兼营烟蜡，称烟蜡铺。小的钱庄发行的钱票、银票面额不大，信用也不高，有时还会因顾客挤兑而倒闭。